آنچه در این دوره جامع خواهید آموخت

این دوره فراتر از آموزش‌های تئوری عمل می‌کند و با تمرکز بر کاربرد عملی مفاهیم، شما را به مهارت‌های لازم برای تحلیل‌های مالی در دنیای واقعی مجهز می‌سازد. در پایان این دوره، شما قادر خواهید بود:

• مبانی حسابداری مالی را درک کنید: از چگونگی تهیه و تحلیل صورت‌های مالی اصلی شامل صورت سود و زیان، ترازنامه و صورت جریان وجوه نقد گرفته تا درک ارتباط بین آنها و تشخیص نقاط قوت و ضعف یک شرکت از منظر حسابداری.
• مفاهیم اساسی مالی شرکتی را بیاموزید: با مفاهیم کلیدی نظیر ارزش زمانی پول (Time Value of Money)، بودجه‌بندی سرمایه‌ای (Capital Budgeting)، هزینه سرمایه (Cost of Capital) و ارتباط ریسک و بازده آشنا خواهید شد و خواهید آموخت چگونه این مفاهیم بر تصمیم‌گیری‌های مالی شرکت‌ها تأثیر می‌گذارند.
• مدل‌های مالی قدرتمند در اکسل بسازید: مهارت‌های لازم برای ساخت مدل‌های مالی سه‌صورت (Three-Statement Models)، مدل‌های پیش‌بینی، تحلیل حساسیت و سناریوسازی را به صورت عملی فرا می‌گیرید. این مهارت شما را قادر می‌سازد تا سناریوهای مختلف مالی را بررسی کرده و اثر آن‌ها را بر عملکرد کسب‌وکار ارزیابی کنید.
• تکنیک‌های ارزش‌گذاری کسب‌وکار را پیاده‌سازی کنید: با روش‌های مختلف ارزش‌گذاری از جمله روش جریان نقدی تنزیل‌شده (DCF) و تحلیل شرکت‌های مقایسه‌ای (Comparable Company Analysis – CCA) آشنا می‌شوید و یاد می‌گیرید چگونه ارزش واقعی یک شرکت را تخمین بزنید، که برای معاملات M&A، سرمایه‌گذاری و IPOها حیاتی است.
• دانش مالی خود را در موقعیت‌های واقعی به کار بگیرید: این دوره بر کاربرد عملی مفاهیم تأکید دارد، بنابراین شما قادر خواهید بود دانش خود را در تحلیل گزارش‌های مالی شرکت‌ها، ارزیابی فرصت‌های سرمایه‌گذاری و حتی در مذاکرات تجاری به کار ببندید.

مزایای شرکت در این دوره

سرمایه‌گذاری در آموزش خود در این حوزه، منافع بلندمدت قابل توجهی برای شما به همراه خواهد داشت. با شرکت در این دوره، شما:

• مسیر پیشرفت شغلی خود را هموار می‌کنید: این دوره برای علاقه‌مندان به مشاغلی چون تحلیل‌گر مالی، بانکداری سرمایه‌گذاری، مالی شرکتی، مدیریت سرمایه و سرمایه‌گذاری خصوصی، یک نقطه شروع عالی و تقویت‌کننده رزومه به شمار می‌رود. دانش و مهارت‌های کسب شده شما را از سایر رقبا متمایز می‌کند.
• به یک متخصص مدل‌سازی مالی تبدیل می‌شوید: توانایی ساخت و تحلیل مدل‌های مالی در اکسل، یک مهارت بسیار ارزشمند و پرتقاضا در صنایع مالی و مشاوره است. این دوره شما را در این زمینه به سطح بالایی می‌رساند.
• تصمیم‌گیری‌های مالی آگاهانه‌تری می‌گیرید: چه در زندگی شخصی برای سرمایه‌گذاری و چه در محیط کار برای شرکت خود، درک عمیق از امور مالی و حسابداری به شما کمک می‌کند تا تصمیماتی مبتنی بر داده و تحلیل‌های منطقی بگیرید و از خطاهای پرهزینه اجتناب کنید.
• اعتماد به نفس بالاتری کسب می‌کنید: با تسلط بر این مفاهیم پیچیده، نه تنها در محیط کار حرفه‌ای‌تر ظاهر می‌شوید، بلکه در بحث‌های مالی و تجاری نیز با اعتماد به نفس بیشتری مشارکت خواهید کرد و نظرات شما وزن بیشتری خواهد داشت.
• زبان مشترک دنیای کسب‌وکار را فرا می‌گیرید: امور مالی و حسابداری زبان مشترک تمامی کسب‌وکارها هستند. با درک این زبان، شما قادر خواهید بود با مدیران، سرمایه‌گذاران و سایر فعالان اقتصادی به طور مؤثرتری ارتباط برقرار کنید.

پیش‌نیازهای دوره

این دوره به گونه‌ای طراحی شده است که برای افراد با سطوح مختلف دانش مناسب باشد. با این حال، داشتن پیش‌نیازهای زیر می‌تواند به تجربه آموزشی شما کمک کند:

• مبانی ریاضیات و جبر: درک مفاهیم پایه‌ای ریاضی مانند درصد، نسبت‌ها و معادلات ساده ضروری است. نیازی به دانش ریاضی پیشرفته نیست.
• آشنایی با اکسل: هرچند مباحث مرتبط با اکسل به تفصیل آموزش داده می‌شوند، آشنایی اولیه با محیط کار این نرم‌افزار (مانند وارد کردن داده‌ها، استفاده از فرمول‌های ساده) به شما کمک می‌کند تا سریع‌تر با بخش مدل‌سازی مالی ارتباط برقرار کنید.
• علاقه و انگیزه: مهم‌تر از هر دانش پیشینی، داشتن علاقه به دنیای امور مالی، حسابداری و تحلیل کسب‌وکار و همچنین انگیزه برای یادگیری و تمرین مداوم، کلید موفقیت در این دوره است.
• تفکر تحلیلی: توانایی تفکر منطقی و حل مسئله، به شما در درک مفاهیم پیچیده مالی و ساخت مدل‌های دقیق کمک شایانی خواهد کرد.

سرفصل‌های اصلی دوره

این دوره به صورت ساختارمند و گام به گام طراحی شده است تا شما را از مبانی تا سطح پیشرفته هدایت کند. سرفصل‌های کلیدی عبارتند از:

۱. مبانی حسابداری مالی و تحلیل صورت‌های مالی

• مقدمه‌ای بر حسابداری: معادله حسابداری، چرخه حسابداری و اصول پذیرفته شده حسابداری (GAAP).
• صورت سود و زیان: اجزا، نحوه محاسبه درآمد و هزینه‌ها، سود خالص و سود هر سهم. مثال عملی: تحلیل صورت سود و زیان یک شرکت فناوری.
• ترازنامه: دارایی‌ها، بدهی‌ها و حقوق صاحبان سهام، ترازنامه جاری و غیرجاری. مثال عملی: مقایسه ترازنامه دو شرکت رقیب.
• صورت جریان وجوه نقد: اهمیت جریان‌های نقدی عملیاتی، سرمایه‌گذاری و تامین مالی. نحوه تهیه صورت جریان وجوه نقد از صورت سود و زیان و ترازنامه.
• تحلیل نسبت‌های مالی: نسبت‌های نقدینگی، سودآوری، اهرمی و کارایی برای ارزیابی عملکرد و سلامت مالی شرکت‌ها.

۲. مفاهیم اصلی مالی شرکتی

• ارزش زمانی پول: ارزش آتی (FV)، ارزش فعلی (PV)، آنوییت‌ها و پرپچویتی‌ها. کاربرد آن‌ها در ارزیابی سرمایه‌گذاری‌ها.
• بودجه‌بندی سرمایه‌ای: معرفی و محاسبه NPV (ارزش خالص فعلی)، IRR (نرخ بازده داخلی)، دوره بازگشت سرمایه و شاخص سودآوری. نحوه تصمیم‌گیری برای پروژه‌های سرمایه‌گذاری.
• هزینه سرمایه (WACC): محاسبه هزینه بدهی، هزینه سهام و میانگین موزون هزینه سرمایه (WACC) به عنوان نرخ تنزیل.
• ریسک و بازده: انواع ریسک (سیستماتیک و غیرسیستماتیک)، مدل قیمت‌گذاری دارایی‌های سرمایه‌ای (CAPM) و بتا.

۳. مدل‌سازی مالی در اکسل

• مقدمه‌ای بر مدل‌سازی مالی: بهترین روش‌ها و اصول طراحی مدل‌های مالی قدرتمند و انعطاف‌پذیر در اکسل.
• ساخت مدل سه‌صورت (Three-Statement Model): از ابتدا تا انتها، شامل پیش‌بینی صورت‌های مالی برای سال‌های آتی.
• پیش‌بینی درآمدهای عملیاتی و هزینه‌ها: روش‌های مختلف پیش‌بینی فروش، بهای تمام شده کالا و هزینه‌های عملیاتی.
• مدیریت سرمایه در گردش: پیش‌بینی حساب‌های دریافتی، موجودی کالا و حساب‌های پرداختنی.
• مدل‌سازی بدهی و حقوق صاحبان سهام: ساخت برنامه‌های بازپرداخت بدهی و تأثیر آن‌ها بر صورت‌های مالی.
• تحلیل حساسیت و سناریو: ارزیابی تأثیر تغییر متغیرهای کلیدی بر نتایج مالی شرکت. مثال عملی: ساخت یک مدل پیش‌بینی برای یک شرکت تولیدی و بررسی تأثیر تغییرات قیمت مواد اولیه بر سودآوری.

۴. تکنیک‌های ارزش‌گذاری کسب‌وکار

• ارزش‌گذاری با استفاده از جریان نقدی تنزیل‌شده (DCF): مراحل گام به گام ساخت مدل DCF، محاسبه جریان نقدی آزاد شرکت (FCFF) و حقوق صاحبان سهام (FCFE)، و محاسبه ارزش نهایی (Terminal Value).
• تحلیل شرکت‌های مقایسه‌ای (CCA): انتخاب شرکت‌های مقایسه‌ای مناسب، محاسبه نسبت‌های ارزش‌گذاری (مانند P/E، EV/EBITDA) و کاربرد آن‌ها.
• ارزش‌گذاری بر اساس معاملات مشابه (Precedent Transactions): شناسایی معاملات گذشته و استفاده از آن‌ها برای ارزش‌گذاری.
• ترکیب روش‌های ارزش‌گذاری: چگونگی استفاده از نتایج حاصل از روش‌های مختلف برای رسیدن به یک ارزش‌گذاری جامع و منطقی. مثال عملی: ارزش‌گذاری یک استارتاپ فناوری با استفاده از هر دو روش DCF و CCA.